Delist.ru

Системное управление инвестиционными рисками в регионе: теория, методология и инструментарий (10.09.2007)

Автор: Тхакушинов Эдуард Китович

ТХАКУШИНОВ ЭДУАРД КИТОВИЧ

СИСТЕМНОЕ УПРАВЛЕНИЕ ИНВЕСТИЦИОННЫМИ РИСКАМИ В РЕГИОНЕ: ТЕОРИЯ, МЕТОДОЛОГИЯ И ИНСТРУМЕНТАРИЙ

Специальность 08.00.05 - экономика и управление народным

хозяйством: управление инновациями и

инвестиционной деятельностью

Автореферат

диссертации на соискание ученой степени

доктора экономических наук

Белгород 2007

Диссертационная работа выполнена в Майкопском государственном

технологическом университете

Научный консультант: доктор экономических наук, профессор

Шанин Сергей Алексеевич

Официальные оппоненты: доктор экономических наук, профессор

Бухонова София Мирославовна

доктор экономических наук, профессор

Матвеева Людмила Григорьевна

доктор экономических наук, профессор

Деружинский Виктор Егорович

Ведущая организация: Российский государственный

экономический университет (РИНХ)

Защита состоится « ____» января 2008 г. в _____ час. на заседании диссертационного совета Д 212.014.02 при Белгородском государственном технологическом университете им. В.Г.Шухова по адресу: 308012, г. Белгород, ул. Костюкова, 46, к.242.

С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке Белгородского государственного технологического университета им. В.Г.Шухова.

Автореферат разослан «___» ____________ 2007 г.

Ученый секретарь

диссертационного совета Е.А. Стрябкова

Общая характеристика работы

Актуальность темы исследования. Новые условия хозяйствования в России, определяемые процессами глобализации и инновационно-ориентированного развития, активизируют экономические системы разных уровней (макро-, мезо- и микро-) в направлении выявления и учета причин неэффективного или недостаточно эффективного использования общесистемных факторов роста, и прежде всего, инвестиций. Последние, являясь главным условием формирования количественного (экономический рост) и качественного (экономическое развитие) векторов общей эволюции экономической системы, преимущественно (по сравнению с другими факторами экономической динамики) определяют основные параметры ее расширенного воспроизводства. Это объясняет существенную методологическую значимость глубокого исследования причин их неадекватного развития и использования, в числе которых приоритетные позиции принадлежат инвестиционным рискам.

Данное обстоятельство в сочетании с императивом перехода экономики России от восстановительного к расширительному росту, предполагающему, в том числе, максимально полный учет территориально-хозяйственных особенностей экономических систем (региональных детерминант), актуализирует глубокое изучение проблемы управления инвестиционными рисками именно в мезоэкономическом контексте. В силу целого ряда причин объективного характера (дифференциации территориальных экономик по основным социально-экономическим параметрам, сложившейся в процессе рыночного реформирования, глобализации и регионализации, усиления центробежных тенденций в управлении экономикой страны с одновременным сосредоточением потенциала экономического роста в ее регионах) для стимулирования репродуктивных возможностей региональных инвестиций необходимо задействование механизмов их аккумуляции и эффективного использования на приоритетных направлениях предпринимательской среды региона. Существенный потенциал механизма управления инвестиционными рисками, адекватного региональной специфике инвестиционного менеджмента, инициирует концентрацию исследовательского внимания на ключевых проблемах, сопряженных с его разработкой и территориальной адаптацией. Последнее означает необходимость коррекции общего механизма регионального управления, а также той его компоненты, которая продуцирует управленческие решения в отношении региональных инвестиций, в направлении органичного «встраивания» в нее систему управления региональными инвестиционными рисками.

В этой связи важно систематизировать, обобщать и инвентаризировать разноаспектные теоретико-методологические и прикладные исследования, проводимые в рамках инвестиционной и в целом региональной проблематики (включая анализ и оценку инвестиционных рисков), с целью выделения общих закономерностей, инвариантно проявляющихся в территориально-локализованных образованиях различного типа, что позволит сформировать научную базу для разработки новой методологии и адаптивного механизма управления региональными инвестиционными рисками как части системы управления регионом в целом.

Это актуализирует проблему формирования новых эффективных моделей, технологий и инструментов действенной коррекции существующего механизма регионального инвестиционного менеджмента посредством инкорпорирования в его структуру целостной системы управления инвестиционными рисками, обоснования направлений и способов ее адаптации к экономико-институциональным условиям конкретной территории.

Степень разработанности проблемы. Наиболее заметные публикации в научной литературе в исследуемой области можно условно сгруппировать по тематической направленности следующим образом:

– разработка теоретико-модельных представлений, концептуальных основ управления и миссии инвестиций в переводе экономики России с восстановительной на траекторию экономического роста, решение проблем повышения инвестиционной активности в экономических системах разного уровня представлена в трудах целого ряда ученых: Абалкина Л, Ансоффа И, Анискина Ю., Багриновского К., Бузырева В., Бухоновой С., Гранберга А., Ворониной Н., Иншакова О., Коссова В., Львова Д., Мазура И., Петракова А., Овчинникова В., Сперанского М., Фатхутдинова Р., Щетининой Е., Ясина Е. и др.,- включая исследование инвестиционного сопровождения процесса становления национальной инновационной системы в условиях «новой экономики» (Гохберг Л., Колесников Ю., Кузык Б., Шанин С., Яковец Ю. и др.); формирование многоуровневой системы управления инновационно-инвестиционной деятельностью (Глисин Ф., Горшков Р., Кот А., Стрижков С.и др.);

– анализ и теоретическое осмысление представлений о регионализме в совершенствовании системы управления инвестициями, детерминант и особенностей реформирования региональной инвестиционной политики на современном этапе трансформации российской экономики (Абдуллаев Н., Белокрылова О., Вольский А., Гутман Г., Гришина И., Дружинин А., Евстигнеева Л., Жданов В., Игнатов В., Кетова Н., Кондратьев А., Косыгина А., Куев А., Лаврентьева И., Лексин В., Маршаллова А., Михеева Н., Новоселов А., Попов Р., Румянцев А., Самогородская М., Швецов А. и др.), включая диагностику региональных инвестиций и оценку эффективности их использования, а также эконометрический анализ региональных систем как носителей инвестиционного потенциала (Бакитжанов А., Гликман Н., Клейнер Г., Ройзман И., Суспицин С. ,Тумусов Ф., Турков С., Филин С., Чуб Б. , Шадрина Т., Шахназаров А. и др.);

– теоретическое моделирование и методическое обеспечение вопросов управления инвестициями на мезо- и микроуровнях экономики, включая многоаспектные проявления модификаций методологии оценки эффективности инвестиционных проектов (в том числе инновационной направленности) в условиях формирования устойчивой воспроизводственной ритмики территориально-локализованных экономических систем (Александер Г.Дж., Бэйли Дж.В., Бланк И., Богатин Ю., Бочаров В. , Бузова И., Васина А., Власова В., Горшунов И., Дементьев В., Дорошенко Ю., Дробышевский С., Ерыгин Ю., Клейнер Г., Ковалев В., Крылов Э., Куприянов С., Липсиц И., Косов В., Мазур И., Матвеева Л., Маховикова Г., Медницкий В., Овсиенко В., Терехова В., Радыгин А., Саттарова Е., Старовойтов М., Фомин П., Шапиро В., Шарп У., Якутин Ю.и др.);

– обоснование направлений, путей, способов и инструментария оценки инвестиционных рисков (Арлюкова И., Баззел Р., Балдин К., Браун Р., Валъравен К. , Гамза В., Грантуров В., Дубров A., Екатеринославский Ю., Жердер В , Кандинская О., Кокс Д., Корнилова Т., Лагоша Б., Лобанов А., Муравьев А., Островская Э., Первозванский А., Первозванская Т., Тэпман Л., Фурсенко А. ,Хрусталев Е., Цветкова Е., Шапкин А.и др.), включая разработку экономико-математического инструментария, методов и моделей, адаптированных к характеру и типам рисков, в том числе инвестиционных проектов (Агафонова И., Болтянскиц В., Глухов В., Деверадж С., Друкер П. , Замков О., Иванилов Ю., Интрилигатор М., Конюховский П. , Коробко С., Котов И., Кохли Р. , Кочетыгов А., Кочович Е., Лебедев В., Левин М., Макаров В., Мако Д., Медьников М., Месарович М., Паррамоу К., Понтрягин Л., Оуэн Г., Сурков Г., Такахара И., Толстопятечко А., Уемов А., Уотшем Т. Дж., Хачатрян С., Черемных Ю., Шелобаев С. И др.);

– теоретическое и практическое обоснование направлений и форм создания адаптивных моделей формирования институциональной инфраструктуры управления и регулирования инвестиционной деятельности в регионах России, а также инструментов управления инвестиционной деятельностью на различных уровнях власти (Гончар К., Дерябина Я., Димнина А., Доронина Н., Курицкий А., Най Д., Никитина Е., Плетнев К., Пономарев А., Семилютина Н., Шанин С., Якимец В. И др.), включая определение возможностей интеграции институциональной среды управления инвестиционными рисками в единое информационное пространство региона (Василевич А., Завгородний В., Кокберн А., Кратчен Ф., Курата Д., Леоненков А., Митрофанов А., Панов А., Рыжков В., Скотт К., Трофимов С., Фраулер М. и др.).

Наличие фундаментальных подходов и прикладных исследований по раскрытию отдельных сторон очерчиваемой в диссертации тематики сочетается с практическим отсутствием теоретико-модельных представлений о системном управления региональными инвестиционными рисками (включая их научно-обоснованную оценку) и необходимости интеграции такого рода инструментария в систему управления инвестиционными процессами на мезоуровне и социально-экономическим развитием региона, об условиях, особенностях и направлениях соответствующей коррекции механизма регионального управления, включая такую его компоненту, так институциональная инфраструктура управления рисками инвестирования в регион в границах единого информационного пространства региона, с учетом специфики территорий.

Данное обстоятельство в сочетании с актуальностью диссертационной проблематики обусловили выбор темы исследования, формулировку ее цели и этапных задач.

Цель и задачи исследования Целью диссертационной работы является теоретико-методологическое обоснование концептуальной модели и инструментария системного управления региональными инвестиционными рисками и эмпирическая верификация детерминант, особенностей и способов его интеграции в механизм управления региональной экономикой.

загрузка...